La Cotation EEX PEG Futurs Gaz : Explications et Analyse des Prix

La cotation EEX PEG (Point d'Echange de Gaz) désigne le mécanisme par lequel les prix des contrats à terme de gaz naturel sont établis sur la plateforme European Energy Exchange (EEX). Le PEG est une référence clé pour la fixation des prix du gaz en France et reflète les conditions du marché, influencées par des facteurs tels que l'offre et la demande, les conditions climatiques, et les évolutions géopolitiques.

Les contrats EEX PEG se déclinent en différents types basés sur le calendrier : Monthly Ahead (M+1), Quarter Ahead (Q+1), et Year Ahead (Y+1). Les prix et variations de ces contrats permettent aux acteurs du marché énergétique, qu'ils soient producteurs, fournisseurs ou grands consommateurs, de se prémunir contre les fluctuations de prix, tout en saisissant les opportunités d'investissement.

Prix PEG et Évolutions Récentes

1. Contrats M+1 (Monthly Ahead)

Prix au 03/02/2026 : 39,10 €/MWh
Évolution comparée au 05/01/2026 : +46,55%
Oscillation sur 30 jours : entre 26,39 € (05/01) et 37,84 € (30/01)

Les contrats M+1 sont caractérisés par une hausse substantielle sur les 30 derniers jours, principalement influencée par des facteurs saisonniers ou des changements rapides dans la demande.

2. Contrats Q+1 (Quarter Ahead)

Prix au 03/02/2026 : 28,89 €/MWh
Évolution comparée au 05/01/2026 : +13,07%
Oscillation sur 30 jours : entre 25,45 € (08/01) et 31,99 € (30/01)

Les variations modérées et progressives des contrats Q+1 offrent une perspective plus stable, permettant aux entreprises de planifier leurs besoins gaziers sur une période légèrement plus étendue avec une volatilité réduite.

3. Contrats Y+1 (Year Ahead)

Prix au 03/02/2026 : 25,31 €/MWh
Évolution comparée au 05/01/2026 : +4,03%
Oscillation sur 30 jours : entre 23,86 € (08/01) et 26,84 € (30/01)

Les contrats Y+1 montrent une légère augmentation, suggérant une anticipation prudente de hausse des prix par les investisseurs dans un contexte économique incertain mais globalement stable.

Conclusion

Les fluctuations des prix des contrats PEG mettent en avant la volatilité du marché de l'énergie. Cependant, les opportunités offertes par cette volatilité peuvent être utilisées de manière stratégique par les entreprises souhaitant optimiser leurs coûts énergétiques, tout en bénéficiant de la flexibilité intégrée à ces contrats futures. Les prévisions de prix PEG pour les mois et trimestres à venir permettent donc non seulement d’anticiper les dépenses énergétiques, mais aussi de mieux planifier les stratégies d'achat et de gestion des risques.

Il est crucial pour les participants au marché de suivre ces tendances afin de réagir adéquatement, en prenant des décisions éclairées qui tiennent compte des fluctuations passées et des prévisions futures. Les variations observées reflètent une situation dynamique du marché énergétique qui nécessite une surveillance continue et une adaptation des stratégies d'achat.

Type de Contrat	Date de Prix	Prix (€ / MWh)	Évolution Comparée (%)	Oscillation sur 30 jours (€)
M+1 (Monthly Ahead)	03/02/2026	39,10	+46,55	entre 26,39 et 37,84
Q+1 (Quarter Ahead)	03/02/2026	28,89	+13,07	entre 25,45 et 31,99
Y+1 (Year Ahead)	03/02/2026	25,31	+4,03	entre 23,86 et 26,84