Le 1er août 2025, Le Parisien rappelait qu’à partir de mars 2026, certains plans épargne logement (PEL) seront automatiquement fermés après 15 années d’inactivité. Mais pour des millions d’épargnants, tout se joue à un détail : la date d’ouverture. Un PEL contracté avant le 1er mars 2011 peut rapporter bien plus que les produits d’épargne réglementée actuels. Et cette différence se compte en milliers d’euros sur la durée.
Les anciens PEL : un taux en or à conserver
La date d’ouverture est déterminante. Les PEL créés avant le 1er mars 2011 bénéficient de conditions contractuelles fixes, avec des taux nettement supérieurs à ceux proposés aujourd’hui. Selon Merci pour l’info, plus de deux millions d’épargnants disposent encore de ces comptes privilégiés, offrant un rendement « bien plus élevé que les livrets d’épargne réglementée ».
Ces contrats ne sont pas soumis à la même fiscalité que les versions récentes et conservent leurs avantages jusqu’à la clôture, quelle qu’en soit la date.
Une rente durable… parfois à vie
Pour Le Parisien, l’avantage est clair : « Les détenteurs de PEL ouverts avant 2011 et aux taux souvent élevés peuvent […] bénéficier de ce rendement jusqu’à leur mort ».
À titre de repère, le taux historique le plus élevé a atteint 6,3 % entre 1983 et 1984. Même les contrats ouverts dans les années 1990 et 2000 affichent souvent des rendements de 4 % ou plus, loin devant les 2 % proposés en 2025 pour les PEL récents.
Le couperet des quinze ans : une vigilance indispensable
À partir de mars 2026, les premiers PEL atteignant 15 ans sans utilisation du droit au prêt seront clôturés automatiquement. Dans ce cas, l’épargne est transférée vers un livret bancaire classique, rémunéré en moyenne à 0,8 % selon la Banque de France. La perte de rendement peut être massive.
Autrement dit, ne pas vérifier la date d’ouverture, c’est courir le risque de passer d’un placement performant à un produit presque stérile.
Pourquoi la clôture peut être une erreur stratégique
Mettre fin à un ancien PEL, c’est renoncer à un taux fixe garanti sur toute la durée de vie du compte. Or, les taux actuels du marché, bien plus bas, ne permettent pas de retrouver une telle rentabilité sans risque.
De plus, un ancien PEL peut servir de levier en cas de projet immobilier, grâce à un prêt épargne logement à taux connu à l’avance, majoré de seulement 1,2 point par rapport à la rémunération de l’épargne.
Le PEL n’est pas donc seulement un compte d’épargne : pour ceux ouverts avant mars 2011, c’est un véritable contrat d’assurance rendement. Dans un contexte où les taux des placements sécurisés sont historiquement faibles, vérifier sa date d’ouverture avant de prendre toute décision de clôture n’est pas une précaution, mais une nécessité.